Война и политика нередко становились ключевым фактором падения лидирующих наций, но неверные экономические решения так же вели к упадку, вызывая смерти от голода, революции и меняя курс мировой истории.
Книга «Восхождение денег» Ниала Фергюсона посвящает читателей в детали развития экономических крахов. Далее следует их описание, чуть менее подробно рассказано об экономических мерах, о тех, кто принимал решения и о вопросах, связанных с этими решениями. Фергюсон отлично справился с детальным разъяснением последствий, с которыми столкнулись разные страны во время экономических упадков.
Так же в «Восхождении денег» изложены развитие с течением времени экономических принципов и финансовые методы учета средств.
Книга Фергюсона выступает основным источником фактов данной статьи.
Банк Медичи и как отсутствие внимания главы одного из крупнейших в мире банков привело к его (банка) гибели.
В лучшие свои времена банк Медичи был одним из самых уважаемых банков в мировой истории. Семья Медичи реконструировала финансовую отчётность, пустив в ход учетную систему, а так же систему двойной записи кредитов и дебетов. Данная система и в наше время остаётся стержнем образования в экономических учебных заведениях.
Банк разросся до солидных размеров, позволяя семье влиять на политику во Флоренции и некоторых других регионов Европы. В особенности это касалось Лоренцо Медичи. Вовлечение семьи в политику стало одним из факторов, приведших его к развалу, поскольку управлению уделялось всё меньше времени. В конце концов, высокая долговая нагрузка привела к финансовым проблемам банка. В связи с нарастающими проблемами компания обманула фонд, выплачивающий приданое, и была отдана французскому королю Карлу VIII. После банк был ликвидирован.
Революция цен. Испанские конкистадоры ввозили из Нового света рекордные объёмы золота и серебра, что привело к инфляции.
Во второй половине шестнадцатого века в Испанию большими темпами ввозились золото и серебро из Перу. Эти металлы крайне высоко ценились в Испании и мало что значили для перуанцев, завоевав которых, испанцы заставили работать в рудниках.
Это привело к огромному, неожиданному притоку золота и серебра в Испанию и всю Европу, вызвав сильную инфляцию. Инфляция и высокие налоги сильно навредили испанской промышленности, так же большинство богатств Испании позже были потрачены на войну. В 1596 году страна обанкротилась в четвёртый раз, что привело к ослаблению и утрате испанского влияния в Америке. Последнее сыграло на руку голландцам, англичанам и французам.
«Оверенд, Герни и Компания». Рухнувший «Банк банкиров» утянул с собой вниз около двухсот предприятий.
«Оверенд, Герни и Компания» был лондонским банком, занимавшимся дисконтными покупками и продажей векселей. В своё время он стал одним из самых успешных банков мира. Даже во время финансового кризиса компания оставалась сильной и получила прозвище «Банк банкиров», поскольку предоставляла займы другим банкам.
Основатель компании Самюэль Герни был её ключевой фигурой. Он сосредоточил внимание на векселях. После его выхода на пенсию банк попытался расширить свой инвестиционный портфель. Он инвестировал в долгосрочные проекты, а не в краткосрочные денежные резервы, в частности, в железнодорожные акции. Позже, в девятнадцатом веке, когда акции и цены на облигации, в частности железнодорожные акции, существенно упали в цене, компании потребовалось спасение правительством Англии. От спасения банк отказался и прекратил выплаты в мае 1866 года, вызвав панику и протесты по всей территории Великобритании. Банк рухнул, и в результате около 200 других предприятий прекратили своё существование.
Банк потерял почти миллиард долларов, но еще больший ущерб произвел последующий развал других зависимых от него банков.
Русская революция и денежная эмиссия для финансирования войны, приведшие к большим переменам в России.
После первой мировой войны развалившаяся российская промышленность поставила нацию на грань банкротства, что вызвало рост забастовок и беспорядков по всей России.
Причина лежала в денежной эмиссии. Деньги печатали в больших количествах для покрытия растущих военных расходов. Безработица выросла, а заработная плата упала до критического минимума. В поисках пропитания люди даже покидали рабочие места, усугубляя упадок промышленности.
Финансовые неурядицы в России привели не только к столкновениям с милицией, но и к полному разгрому регулярной армии. Эти события привели к созданию СССР в 1922 году.
Госдолг России составлял 50 миллиардов рублей или примерно 2.9 триллиона долларов по сегодняшнему курсу.
Великая депрессия, обвал фондового рынка и непродуманная тарификация разрушили мировую экономику.
О точных причинах Великой депрессии дискутируют до сих пор, но львиная доля причин её возникновения кроется в нескольких принятых решениях.
Если говорить конкретно, то закон Смута – Хоули о таможенном тарифе поднял цены на импортируемые в страну товары до рекордных отметок.
Проблемы в США начались, когда фондовые рынки пошли на снижение, и, в конце концов, рухнули 29 октября 1929 года. Это событие получило название «Чёрный вторник». Вышеупомянутый таможенный тариф протолкнули в 1930 году, вследствие чего объём международной торговли снизился наполовину, выросла на четверть безработица в США и других странах.
В дополнение к упадку импорта и сильной безработице Средний Запад поразила засуха, нанёсшая большой урон урожаю и вызвав падение цен на 50 процентов. Депрессия длилась с 1929 года до середины 40-х.
В «Чёрный вторник» акционеры потеряли больше 40 миллиардов долларов, а в 30-е годы закрылось более девяти тысяч банков.
Падение Британской империи. Военные долги привели к поспешной колонизации.
Развал Британской империи из-за огромных военных долгов весьма схож со многими предшествующими экономическими крушениями. Америка ссудила империи миллиард долларов на необходимые расходы. Этот долг был полностью уплачен лишь в 2006 году.
Королевский флот был демонтирован и деколонизация стала набирать обороты, ведя ко многим политическим проблемам, имеющим место и сегодня – например конфликту между Палестиной и Израилем.
Начались войны в Африке и Азии, в то время как свергались лидеры государств на Ближнем Востоке.
То, что эти страны отделились от Британской империи – вещь, безусловно, хорошая, но падение империи в связи с экономическим бременем второй мировой войны привели к поспешной ликвидации английских колоний, что вызывает проблемы и в наши дни.
В 1949 году отношение британского госдолга к ВВП превышало 250 процентов.
Пузырь жилищного ипотечного кредитования, надувший ещё больший экономический пузырь, приведший к упадку мировой экономики.
Кризис ипотечного кредитования имел несколько разных причин возникновения, главной из которых явилась деятельность ипотечных брокеров, раздававших займы малообеспеченным покупателям гораздо чаще, чем в прошлом.
Решающим фактором здесь выступила деятельность банков, превращавших эти долги в облигации с последующей торговлей только что созданными ипотечными ценными бумагами. Доход от облигаций рос, увеличивая спрос на них так, что ипотечные брокеры стали снижать требования к заёмщикам и выдавали как можно больше ипотечных кредитов, удовлетворяя растущие аппетиты банков.
Пузырь, в конце концов, лопнул и всё начало рушиться. Владельцы ипотечного жилья оказались неспособны платить за него, банки, такие как Bear Stearns и Lehman Brothers обанкротились, правительство стало спасать остальные банки, фондовый рынок был разрушен.
Программа помощи банкам TARP (выкуп проблемных активов, прим. mixednews) обошлась правительству в 700 миллиардов долларов.
Кризис греческого суверенного долга.
Мировой финансовый кризис, поставивший множество стран в трудное положение, привет к поспешным выборам в Греции президента, способного справиться с текущей ситуацией. Победил на выборах представитель Всегреческого социалистического движения и в 2004 году внешний долг Греции вырос со 168 до 252 миллиардов евро.
В 2009 году международное рейтинговое агентство Fitch Ratings снизило кредитные рейтинг Греции с A до BBB, причем рейтинга A страна лишилась впервые за десятилетие. Объявленное сокращение бюджетных расходов в связи с дефицитом средств вызвало протесты, и потенциальный риск дефолта возрос в начале 2010 года.
«Голдман Сакс» обвинили в том, что его руководство помогло скрыть истинный масштаб дефицита Греции, а кризис продолжал расти на фоне нежелания Германии предоставить финансовую помощь. В 2012 году было объявлено о предоставлении Греции помощи в размере 130 миллиардов евро и согласии банков списать 75 процентов долгов страны. Экономические трудности продолжались, так как неудавшиеся выборы усиливали опасения по поводу дальнейшего развития европейского долгового кризиса.
перевод для mixednews – Даниил Перов